Вообще говоря, сомнительно. Чихание прочищает полости носа, обостряя обоняние.
Если только не наоборот, чихание было поводом, чтобы платком закрыться?
Как-то невежливо просто так нос воротить при короле-то ;) А тут - "апчхи!" и закрывайся платочком, делая вид, что вот-вот чихнешь еще раз.

Но, думаю, что народу просто нравилось курить и нюхать (из-за воздействия никотина, вероятно), безотносительно к вони.

И про восприятие запахов вообще - человек к постоянно существующим приноравливается и перестает замечать, а потом запах и вовсе становится "родным" ;) Скорее всего, неприятным и "тошнотворным" он только нам покажется, а тем - запах, как запах.